Внешний фон перед открытием складывается не в пользу покупателей

Анна Устинова, ведущий аналитик КИТ Финанс Брокер

Пятничные торги на глобальных площадках завершились с преобладанием пессимистичных настроений среди участников торгов. Американские фондовые индексы снизились на 0,3-0,5%, европейские индексы продемонстрировали околонулевую динамику. Аналогичное движение наблюдалось и на локальном рынке акций. Нефтяные котировки потеряли более 2% и завершили неделю в минусе впервые с начала сентября.

Рынок РФ в пятницу завершил торги разнонаправленным движением основных индикаторов. Индекс ММВБ прибавил +0,10%, РТС в свою очередь снизился на 0,04%. За прошедшую неделю рынок вырос на 1,2% по индексу ММВБ, в долларовом выражении рост составил лишь 0,6%.

В лидерах роста в пятницу отметились акции НМТП (+6,83%), Башнефти (+4,43%), Мегафона (+3,19%) и Россетей (+3,02%). В аутсайдерах: бумаги Группы "Разгуляй" (-30%), а также Мечела ("префы" -4,12%, обыкновенные -3,04%) и Транснефти ап (-2,88%). По итогу недели рост обыкновенных акций Башнефти составил 12,34%, что связано в первую очередь с новостью о подачи Роснефти заявки в ФАС на приобретение 100% Башнефти. Акции Россетей в пятницу продолжили свой рост на фоне публикации сильных финансовых показателей за 9 мес. по РСБУ в прошлый четверг. Существенный рост доходов компании повышает вероятность увеличения дивидендных выплат, в частности по "префам" Россетей, что, безусловно, положительным образом отразится на стоимости акций компании.

В пятницу МЭР внесло на рассмотрение программу приватизации, рассчитанную на 2017-2019 гг. Программа подразумевает приватизацию ряда крупнейших госкомпаний (Совкомфлот, банк ВТБ, НМТП, Транснефть, РЖД, Ростелеком, Алроса и др.). Поступления в бюджет от реализации данного проекта оцениваются в 200-300 млрд. руб в год. Конкретные сроки и детали сделок будут определяться правительством с учетом конъюнктуры рынка, а также при помощи ведущих инвестиционных консультантов.

Итогами заседания совета директоров Лукойла в пятницу стали утверждение нового положения о дивидендной политики и рекомендация выплатить акционерам промежуточные дивиденды за 9 мес. в размере 75 руб. на 1 акцию, что превышает размер дивидендов на аналогичный период 2015 г. на 15%. Текущая дивидендная доходность составляет 2,4%. Закрытие реестра на получение дивидендов пройдет 23 декабря, с учетом режима торгов "Т+2" последний день для приобретения акций — 21 декабря. Новая дивидендная политика подразумевает выплату акционерам не менее 25% консолидированной прибыли по МСФО. Кроме того, компания намерена ежегодно увеличивать размер дивидендов на 1 акцию не менее чем на уровень инфляции рубля.

ЦБ РФ ожидаемо не изменил размер ключевой ставки, оставив ее на уровне 10%, по итогам заседания, прошедшего в пятницу. В условиях неустойчивого снижения инфляционных ожиданий регулятор подтвердил свои намерения сохранить текущий уровень ставок до конца года, к вопросу смягчения ЦБ планирует вернуться не раньше 1-2 квартала 2017 г. Напомним, что до конца года остается лишь одно заседание регулятора (16 декабря), которое будет сопровождаться публикацией Доклада о денежно-кредитной политике (ДКП) и пресс- конференцией главы Банка России.

На динамику локального рынка на текущей неделе окажет влияние заседание ФРС США, итоги которого станут известны в среду, 2 ноября, а также публикация макроэкономических данных, под влиянием которых будут формироваться настроения на глобальном рынке.