Если вы держите деньги на накопительном счете, будьте внимательны. Май 2026 года принёс неприятный сюрприз: ставки пошли вниз.
Средняя максимальная ставка по накопительным счетам в 20 крупнейших банках опустилась до 13,97% годовых. Это на 0,25 процентного пункта ниже, чем в апреле. А базовая ставка (после окончания промопериода) рухнула ещё сильнее — до 8,27%.
Разбираемся, что происходит, кому искать альтернативы и как не потерять на разнице между рекламной и реальной ставкой.
Главные цифры мая 2026: что изменилось
Индекс накопительных счетов «Финуслуг» зафиксировал следующие изменения.
| Показатель | Апрель 2026 | Май 2026 | Изменение |
|---|---|---|---|
| Средняя максимальная ставка | 14,23% | 13,97% | −0,25 п.п. |
| Средняя базовая ставка (после промо) | 8,65% | 8,27% | −0,38 п.п. |
| Максимальная ставка среди всех банков | 16,5% | 16% | −0,5 п.п. |
Что это значит на практике:
-
Максимальная ставка — это доходность с учётом всех бонусов, надбавок и условий (например, покупки по карте, зарплатного проекта, минимального остатка). Она снизилась на 0,5% — с 16,5% до 16%.
-
Базовая ставка — это то, что вы получите после того, как закончится рекламный период (первые 1-3 месяца). И вот здесь падение самое чувствительное: с 8,65% до 8,27%.
Личный опыт автора:
Год назад я открыл накопительный счет в одном из топ-банков под рекламные 15% на первые три месяца. Через три месяца ставка упала до 6%. Я тогда подумал, что это какой-то обман. Но нет — мелким шрифтом было написано: «после промопериода — базовая ставка». С тех пор у меня правило: накопительный счет — только для денег, которые могут понадобиться завтра. А для долгосрочных накоплений — вклад с фиксированной ставкой. И всегда перепроверяю, что будет после промопериода.
10 банков снизили ставки, только 1 повысил
Динамика по рынку говорит сама за себя.
| Показатель | Цифра |
|---|---|
| Банков, снизивших ставки | 10 из 20 |
| Банков, повысивших ставки | 1 из 20 |
| Диапазон снижения | 0,40 — 1,00 п.п. |
| Повышение (в одном банке) | +0,10 п.п. |
Тренд очевидный: банки больше не борются за вкладчика с высокими ставками. Они ждут снижения ключевой ставки ЦБ и заранее корректируют свою линейку.
Что происходит на рынке:
Банки закладывают будущее снижение ключевой ставки в свои продукты уже сейчас. Они не хотят потом резко обрезать доходность и вызывать недовольство клиентов. Поэтому снижают плавно, но уверенно.
Почему падают ставки по накопительным счетам?
Есть две основные причины.
Причина 1. Ожидание снижения ключевой ставки ЦБ
Директор аналитического департамента ИК «Регион» Валерий Вайсберг 28 мая сообщил, что Банк России может снизить ключевую ставку на заседании в июне на 50 базисных пунктов — до 14%.
Причина — падение сезонно скорректированной инфляции за март-май в пересчёте на год ниже 4%. Если инфляция замедляется, ЦБ может позволить себе смягчать политику.
Ограничивающие факторы:
-
Рост спроса на кредиты в апреле (люди берут больше, это разгоняет инфляцию).
-
Неопределённость вокруг бюджета (расходы государства остаются высокими).
Но в целом тренд на снижение ставки задан.
Причина 2. Банки перестали нуждаться в дорогих пассивах
Когда ключевая ставка растёт, банки борются за деньги вкладчиков и предлагают высокие проценты. Когда ставка идёт вниз (или даже ожидается её снижение), банки перестают переплачивать.
Они уже привлекли достаточно ликвидности. Теперь их задача — не платить лишнего.
*«Разрыв между максимальной и базовой ставкой по накопительным счетам сейчас составляет 5-6 процентных пунктов. Это маркетинговый трюк. Банк заманивает клиента высокой цифрой — 15-16% — на первые 1-3 месяца. А потом ставка падает до 8-9%. Если вы не следите за этим и не перекладываете деньги, вы теряете до половины потенциального дохода. Моя рекомендация: используйте накопительные счета как "транзитный пункт" для денег, которые вы планируете в ближайшее время переложить во вклад. И всегда ставьте напоминание в календаре за неделю до окончания промопериода».*
— Анна Смирнова, аналитик «Финуслуг».
Накопительный счёт или вклад? Сравнение в мае 2026
Учитывая падение ставок по накопительным счетам, давайте честно сравним два инструмента.
| Критерий | Накопительный счёт | Вклад |
|---|---|---|
| Текущая ставка (максимальная) | 13-16% (первые 1-3 месяца) | 13-14% (на весь срок) |
| Ставка после промопериода | 7-9% | не меняется |
| Ликвидность | Деньги можно снять в любой момент без потери процентов | Досрочное расторжение — потеря процентов |
| Надёжность | Застрахован до 1,4 млн руб. | Застрахован до 1,4 млн руб. |
| Для чего подходит | Для "подушки безопасности" и краткосрочных целей (1-3 месяца) | Для долгосрочных накоплений (6-12 месяцев и выше) |
Какой вывод:
Если вам нужны деньги на «чёрный день» и вы готовы следить за промопериодами — накопительный счёт подойдёт. Но придётся каждые 1-3 месяца перекладывать деньги из одного банка в другой, чтобы не остаться с 8% годовых.
Если вы точно знаете, что деньги не понадобятся в ближайшие полгода — лучше открыть вклад сейчас, пока ставки ещё на уровне 13-14% на весь срок.
Что будет дальше: прогноз на июнь
Все эксперты сходятся в одном: снижение ставок продолжится.
| Сценарий | Вероятность | Последствия для накопительных счетов |
|---|---|---|
| ЦБ снижает ставку до 14% в июне | 70-80% | Максимальные ставки упадут до 14-15%, базовые — до 7-8% |
| ЦБ берёт паузу и сохраняет 14,5% | 20-25% | Ставки стабилизируются на текущем уровне |
| ЦБ повышает ставку | <5% | Ставки снова пойдут вверх (маловероятно) |
Если вы планируете разместить крупную сумму на срок от полугода, лучше не ждать. Каждое последующее заседание ЦБ несёт риск дальнейшего снижения ставок.
Что делать прямо сейчас:
Если у вас есть деньги на накопительном счёте, и промопериод скоро заканчивается — не ждите, пока ставка упадёт до 8%. Переложите их во вклад на 6-12 месяцев, пока ставки ещё держатся на уровне 13-14% годовых.
Если вы только присматриваетесь к накопительным счетам — читайте мелкий шрифт. Смотрите не на рекламные 16%, а на базовую ставку после окончания сладкого периода. И ставьте напоминание в календаре, пишут ВЕДОМОСТИ.